ما هو الاستثمار في المحاسبة

الاستثمار هو دفعة يتم سدادها للحصول على الأوراق المالية لكيانات أخرى بهدف كسب عائد، ومن الأمثلة عليها السندات، الأسهم العادية، والأسهم الممتازة، وقد يشمل أيضًا شراء أصول أخرى، مثل الممتلكات التي يمكن من خلالها توليد مدفوعات الإيجار، ويتمثل الاختلاف الرئيسي بين

الاستثمار

والأصول الأخرى في أن الاستثمارات تهدف إلى تحقيق عائد، بينما يُقصد من الأصول الأخرى أن يتم استهلاكها بمرور الوقت.

وهناك طريقتان لكسب عائد على الاستثمار، وهما من المدفوعات المستمرة الصادرة عن الاستثمار أو من خلال زيادة قيمة الأصل، وتميل الاستثمارات عالية المخاطر إلى تحقيق عائد أعلى للمستثمر، على الرغم من أن هذه الاستثمارات قد تؤدي أيضًا إلى خسارة جزء أو كل المبلغ المستثمر، ويمكن أن يعني المفهوم أيضًا الحصول على أصول ثابتة للاستخدام الداخلي، أيضًا بهدف كسب عائد، ومن المرجح أن يولد هذا النوع من الاستثمار عوائد من خلال التدفقات النقدية الإيجابية، وليس من خلال التقدير.

لأن الأصول سوف تبلى في النهاية، ويمكن لأي شخص شراء وبيع الأوراق المالية من

البورصة

بغرض زيادة أصوله (النقدية)، ويتم بيع وشراء الأوراق المالية من خلال البنوك، يساعد سماسرة البورصة الأشخاص في التداول عن طريق دفع مبلغ العمولة ورسوم الدمغة والسمسرة عليها، وهي أجزاء أساسية من تداول الأوراق المالية، في وقت بيع هذه الأوراق المالية، يجب خصم الرسوم من البيع، كايرادات للحصول على سعر البيع الفعلي، وفي معظم الأحيان.

يختلف سعر السوق عن القيمة الاسمية للأوراق المالية، والتي تعتمد على عوامل تنظيمية مختلفة، إذا كانت القيمة السوقية للأوراق المالية مساوية للقيمة الاسمية، يتم استدعاؤها على قدم المساواة، إذا كانت القيمة السوقية أقل من القيمة الاسمية، يطلق عليها الخصم، وإذا كانت القيمة السوقية أعلى من القيمة الاسمية، يقال إنها أعلى من علاوة.[1]

طريقة التكلفة لمعالجة الاستثمارات محاسبياً

يتم استخدام طريقة التكلفة في المحاسبة لتسجيل استثمارات معينة في البيانات المالية للشركة، ويتم استخدام هذه الطريقة عندما يمارس المستثمر تأثيرًا ضئيلًا أو معدومًا على الاستثمار الذي يمتلكه، والذي يتم تمثيله عادةً على أنه يمتلك أقل من 20٪ من الشركة، ويتم تسجيل الاستثمار بالتكلفة التاريخية في قسم الأصول بالميزانية العمومية.

كيف تعمل طريقة التكلفة

يقوم المستثمر بالإبلاغ عن تكلفة الاستثمار كأصل، عندما يتم استلام إيرادات توزيعات الأرباح، يتم الاعتراف بها كدخل في بيان الدخل، ويؤدي استلام توزيعات الأرباح أيضًا إلى زيادة التدفق النقدي، إما تحت قسم الاستثمار أو قسم التشغيل في بيان التدفق النقدي (اعتمادًا على السياسات المحاسبية للمستثمر)، إذا باع المستثمر الأصول لاحقًا، فإنه يدرك ربحًا أو خسارة من البيع، يؤثر هذا على صافي الدخل في بيان الدخل، ويتم تعديله في صافي الدخل في بيان التدفق النقدي، ويؤثر على الاستثمار في التدفق النقدي، ويجوز للمستثمر أيضًا إجراء

اختبار

دوري للكشف عن انخفاض قيمة الاستثمار، إذا وجد أنه ضعيف، يتم تخفيض الأصل، وهذا يؤثر على كل من صافي الدخل ورصيد الاستثمار في الميزانية العمومية، على سبيل المثال:

قامت شركة Traderson Co بشراء 10٪ من شركة Bullseye Corporation مقابل 1،000،000 دولار أمريكي في نهاية العام، أعلنت شركة Bullseye أنها ستدفع توزيعات أرباح قدرها 100000 دولار لمساهميها، عندما يشتري Traderson الاستثمار، فإنه يسجل استثمار Bullseye بالتكلفة، وقد تظهر إدخالات دفتر اليومية على النحو التالي: اعتمادًا على استراتيجية وتاريخ استثمار Traderson، وقد يصنف الاستثمار بشكل مختلف، اعتمادًا على نوع الأوراق المالية القابلة للتسويق التي يراها، ولكنه يصنفها عمومًا كأصل، وفي نهاية العام، تتلقى Traderson 10 ٪ من أرباح الأسهم البالغة 100000 دولار (حيث تمتلك Traderson 10 ٪ من أسهم Bullseyes)

طرق محاسبية أخرى لمعالجة الاستثمارات

–

عندما يستثمر المستثمر في حقوق ملكية شركة أخرى ويمتلك أكثر من 50٪ من أسهم التصويت

، يقال إنه يمارس السيطرة على الشركة، ويُعرف الشركة المستثمر فيها باسم الشركة الأم، ومن ثم يُعرف المستثمر باسم الشركة التابعة، وفي مثل هذه الحالة، يتم المحاسبة عن الاستثمارات التي تقوم بها الشركة الأم باستخدام طريقة التوحيد.

–

تسجل طريقة التوحيد “الاستثمار في الشركة التابعة” كأصل في أرصدة الشركة الأم

، بينما تسجل الشركة الفرعية معاملة متساوية في ميزانيتها العمومية، ويتم بعد ذلك دمج موجودات ومطلوبات الشركة التابعة وجميع بنود الأرباح والخسائر بشكل دوري ويتم الإبلاغ عنها في البيانات المالية الموحدة.

–

بدلاً من ذلك، عندما لا يمارس المستثمر السيطرة الكاملة على الشركة المستثمر فيها ولكن يمارس بعض التأثير على إدارتها

، والتي تتمثل عادةً بامتلاك 20-50٪ من الأسهم التي لها حق التصويت، فسيتم

حساب

الاستثمارات باستخدام طريقة حقوق الملكية.

–

تسجل طريقة حقوق الملكية الاستثمار كأصل

، وبشكل أكثر تحديدًا كاستثمار في شركات زميلة أو شركات تابعة، ويحقق المستثمر حصة متناسبة من دخل الشركة المستثمر فيها مساوية لنسبة الملكية، تُعرف هذه الحصة من الدخل باسم “انتعاش الأسهم”، ويتم خصم الحصة النسبية لأرباح الشركة التابعة من الاستثمار في حساب الشركة الحليفة.[2]

الفرق بين الأرباح الموزعة والأرباح السابقة

هناك اختلافات رئيسية بين الأرباح الموزعة والأرباح السابقة على النحو التالي:

تشمل أسعار الفائدة أو توزيعات الأرباح الفائدة أو توزيعات الأرباح المستحقة في تاريخ الشراء، بينما في حالة توزيعات الأرباح السابقة، فإن الأسعار تستبعد قيمة الأرباح أو الفوائد.
سعر الشراء أعلى من سعر الشراء العادي في حالة توزيع الأرباح، بينما سعر الشراء هو السعر الحقيقي في حالة توزيع الأرباح.
لا يوجد شيء مستحق الدفع في حالة الفائدة التراكمية، في حين يجب دفع مبلغ منفصل من أرباح الأسهم أو الفائدة في حالة توزيع الأرباح أو الفوائد السابقة.

موازنة حساب الاستثمار

الفرق بين جانب الخصم والائتمان في حساب الاستثمار هو الربح أو الخسارة في حالة بيع جميع الاستثمارات.

-في حالة بيع جزء من الاستثمارات وعدم بيع استثمارات الرصيد، يجب ترحيلها إلى الفترة المحاسبية التالية وسوف يمثل الرصيد المتبقي للجانبين (المدين والائتمان) ربحًا أو خسارة من بيع الاستثمار.

-في حالة كون الاستثمارات هي الأصول الثابتة، فإن الربح أو الخسارة سيكون من إيرادات رأس المال أو خسارة رأس المال ويجب معاملته وفقًا لذلك.

حسابات الأسهم

يتم تقديم الميزات الرئيسية لحساب الاستثمار فيما يتعلق بأسهم الأسهم على النحو التالي:

-الأسهم المجانية

: يتم إصدار أسهم المنحة من قبل الشركات الرابحة للمساهمين الحاليين للشركة دون أي مبلغ إضافي، الغرض من الحصة المجانية هو رسملة احتياطيات الشركة، سيتم إضافة عدد الأسهم فقط في عمود القيمة الاسمية، وسيظل العمود الأساسي أو رأس المال دون تغيير.

-الأسهم الصحيحة

: يتم عرض الأسهم الصحيحة أولاً للمساهمين الحاليين في الشركة كمسألة حق، ومن ثم تسمى الأسهم الصحيحة، وفقًا لقانون الشركات، ويمكن إصدار الأسهم الصحيحة بعد عامين من تأسيس الشركة أو بعد عام واحد من الإصدار الأول.[3]